Крупнейшие российские компании сокращают программы капитальных затрат на 2025 год. Это позитивно для инфляции и повышает вероятность смягчения ДКП. #государево_дело

Газпром и РЖД объявили о планах сократить капитальные вложения в 2025 году. Их общий бюджет на капитальные вложения упадёт на 20% год-к-году: с 3 трлн до 2.4 трлн рублей.

👉 https://www.tgoop.com/natgas69/348

Капекс Газпрома и РЖД — это 7.5% от всех вложений в основной капитал в России.

Снижение их капекса — это прямой вычет -0.3% из ВВП России.

Это снижение капекса срезает 17% прогнозного роста ВВП РФ на 2025 год (аналитики считают, что ВВП в следующем году вырастет на 1.8%).

Это хорошо для инфляции, повышает вероятность смягчения ДКП. И неплохо для миноров того же Газпрома (GAZP), капитальные вложения исторически были сомнительным направлением денег с точки зрения акционерной стоимости.

Однако плохо для металлургов, которые являются основным поставщиком сырья для капекса Газпрома и РЖД.

😀 @AK47pfl

Главное к открытию пятницы (29.11):

👉 Значение индекса ЖиС: 47 (спокойствие). Подробнее об индексе здесь.

📍 14.92 ₽/¥, 72.8 $/барр.
📍 Эксперты допустили повышение ставки до 25% на фоне ослабления рубля.
📍 Северсталь, ММК, ПМХ за 10 мес 2024 сильнее всех снизили  выпуск стали — на 12, 18 и 8% г/г соответственно. По итогам года выплавка в России может уменьшиться до 69–72 млн тонн.
📍 Московская Биржа сформировала новые базы расчета индексов акций.
📍 События сегодня: (1) Аэрофлот (AFLT), Сбербанк (SBER) — опубликуют финансовые результаты по МСФО за 9 мес 2024. (2) Пресс-конференция ЦБ по обзору финансовой стабильности. (3) Министр обороны Белоусов прилетел в КНДР с необъявленным визитом.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

😀 @AK47pfl

#SMLT
🏠 СЕО Самолета в интервью:

• Рисков банкротства нет

• Средняя ставка по портфелю, включая корпоративный долг, в среднем составляет порядка 12%, что существенно ниже ключевой ставки. Кэш позиция сейчас - более 30 млрд рублей.

• Официальное заявление Михаила Кенина подтверждает, что он не продает свой пакет акций и остается ключевым акционером.

• Планируется ввод около 1 000 000 квадратных метров жилья до конца года, и все обязательства будут соблюдены. Это проекты, которые давно стартовали, идут с хорошим финансовым покрытием и имеют комфортные ставки. 

• Стратегия диверсификации рисков и широкого портфеля кредитующих банков, обеспечивает финансовую стабильность. Ограничения, связанные с проектным финансированием, в рамках 214-го ФЗ, делают процесс изменений условий со стороны банков более аккуратным и осторожным.

Китайские электромобили захватывают мировой рынок. Россия — следующая. #аналитика #хайпердрайв

1. В самом Китае:
✍️ Почти 50% продаж легковых авто — электромобили* (а вместе с традиционными гибридами их уже более половины). Еще в 2020 году было 6%.
✍️ Почти 14% всего легкового парка — электромобили (42 млн из 300 млн легковых авто на дорогах Китая - электрические). Еще в 2020 году было мене 2%.
✍️ Рост проникновения электромобилей начинает даже давить на спрос на бензин в Китае — ключевым рынке сбыта российской нефти.

2. Китай обеспечивает внедрение электромобилей для всего мира:
✍️ Каждый второй электромобиль, продаваемый в мире — продается в Китае.
✍️ Каждый второй электромобиль на дорогах в мире — на дорогах Китая.

3. Китай активно наращивает экспорт электромобилей:
✍️ Например, BYD — лидер китайского электромобилестроения — продает электрокаров больше, чем Tesla — более 1 млн штук в квартал. И уже экспортирует в 95 стран.
✍️ И это уже касается и ближайших к России стран: например, BYD начал производить электромобили в Узбекистане.

Выводы для России:
✍️ Более 90% всех ввозимых в РФ авто из Китая. Поэтому тренды китайского автопрома будут определять тренды на российском автомобильном рынке.
✍️ Тренд на электромобилизацию запустился и в России: парк электромобилей в России за 2 года вырос в 4 раза.

* Электромобили + подключаемые гибриды

😀 @AK47pfl

😗😙😚😋 Самое важное за неделю. #weekly

✍️ Сбылся мрачный прогноз источников РДВ — доллар поднимался до 113 рублей, юань до 15. https://www.tgoop.com/AK47pfl/18968
✍️ Крупнейшие российские компании сокращают программы капитальных затрат на 2025 год. https://www.tgoop.com/AK47pfl/18976
✍️ Операция Минфина по снижению дивидендов продолжается? https://www.tgoop.com/AK47pfl/18978
✍️ Волатильность на рынке — результат геополитической волатильности. https://www.tgoop.com/AK47pfl/18957
✍️ Что инвестору нужно знать о флоатерах? https://www.tgoop.com/AK47pfl/18956

🍐🍊 Эксперты клуба поделились своим мнением насчет текущей ситуации. — https://www.tgoop.com/AK47pfl/18974

😀 @AK47pfl

Китайские электромобили захватывают мировой рынок. Россия — следующая. #аналитика #хайпердрайв

1. В самом Китае:
✍️ Почти 50% продаж легковых авто — электромобили* (а вместе с традиционными гибридами их уже более половины). Еще в 2020 году было 6%.
✍️ Почти 14% всего легкового парка — электромобили (42 млн из 300 млн легковых авто на дорогах Китая - электрические). Еще в 2020 году было мене 2%.
✍️ Рост проникновения электромобилей начинает даже давить на спрос на бензин в Китае — ключевым рынке сбыта российской нефти.

2. Китай обеспечивает внедрение электромобилей для всего мира:
✍️ Каждый второй электромобиль, продаваемый в мире — продается в Китае.
✍️ Каждый второй электромобиль на дорогах в мире — на дорогах Китая.

3. Китай активно наращивает экспорт электромобилей:
✍️ Например, BYD — лидер китайского электромобилестроения — продает электрокаров больше, чем Tesla — более 1 млн штук в квартал. И уже экспортирует в 95 стран.
✍️ И это уже касается и ближайших к России стран: например, BYD начал производить электромобили в Узбекистане.

Выводы для России:
✍️ Более 90% всех ввозимых в РФ авто из Китая. Поэтому тренды китайского автопрома будут определять тренды на российском автомобильном рынке.
✍️ Тренд на электромобилизацию запустился и в России: парк электромобилей в России за 2 года вырос в 4 раза.

* Электромобили + подключаемые гибриды

😀 @AK47pfl

😀 РДВ — это топ-медиа о фондовом рынке РФ. Впереди брокеров и банков РДВ собирает вокруг себя интеллектуальных и думающих читателей и профессионалов, которые растут вместе с РДВ.

На канале РДВ вы найдёте:
• Бьющую точно в цель зарабатывающую аналитику по российским ценным бумагам, рублю и нефти.
• Информацию от источников РДВ: крупнейших частных инвесторов и инвестфондов, чиновников, топ-менеджеров компаний.
• Справедливую оценку российских акций.

С чего начать:
🔥 Школа фундаментального анализа РДВ: https://www.tgoop.com/AK47pfl/15363
• Экспертные разборы компаний и событий #аналитика
• Справедливые стоимости акций #оценка
• Всё о курсе рубля #оракул_рубля
• Топ главных новостей за неделю #weekly
• Важная статистика по рынку и экономике #цифры

РДВ. Влияем на рынки с 2008 года.

Дисклеймер: РынкиДеньгиВласть - это аналитический сервис, который публикует аналитику и информацию источников. Информация в канале РынкиДеньгиВласть носит исключительно образовательный и аналитический характер и не является рекомендацией или призывом к совершению сделок с финансовыми инструментами.

Главное к открытию понедельника (02.12):

👉 Значение индекса ЖиС: 49 (спокойствие). Подробнее об индексе здесь.

📍 14.72 ₽/¥, 72.28 $/барр.
📍 На польском участке нефтепровода Дружба произошла утечка.
📍 Россия за 11 месяцев 2024 нарастила экспорт трубопроводного газа в Европу почти на 15%, до 29.3 млрд м3.
📍 Поставки углеводородов в страны Азии по Севморпути за год увеличились на 14.5%, до 4.47 млн т.
📍 События сегодня: (1) Полюс (PLZL) — ВОСА по дивидендам за 9 месяцев 2024. (2) Русагро (AGRO) — Последний день торгов на Мосбирже расписками в стакане T+1. (3) КуйбышевАзот (KAZT) — последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов. (4) Мосбиржа начнет торги минифьючерсами на нефть Brent и микрофьючерсами на природный газ Henry Hub. (5) ЦБ проведет аукцион месячного РЕПО.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв

Число легковых электромобилей в России выросло в четыре раза за два года!

Число легковых электромобилей в России по годам (включая подключаемые гибриды):
✍️ 2022 — 23.3 тыс.
✍️ 2023 — 32.7 тыс.
✍️ 2024 — 90.0 тыс., из них 50.6 тыс. классических электромобилей и 39.4 тыс. подключаемых гибридов

В модельном ряду преобладают китайцы:
✍️ Среди электромобилей Zeerk 001, Evolute i-PRO (Dongfeng), Москвич 3е (JAC)
✍️ Среди подключаемых гибридов Lixiang, Voyah

👉 Ранее РДВ: Китайские электромобили захватывают мировой рынок. Россия — следующая https://www.tgoop.com/AK47pfl/18985

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв

Рост парка электромобилей в 5-35 раз ждёт нас с вами уже в ближайшие 5 лет.

На середину 2024 года:
✍️ В России 90.0 тысяч электромобилей, 0.2% парка всех авто

Прогнозы по количеству электромобилей в России на 2030 год:
✍️ ОПЕК: 500 тыс., 1.1% парка
✍️ Правительство РФ: 540-3230 тыс., 1.2-6.9% парка
✍️ Strategy Partners: 446-1093 тыс., 1-2.3% парка

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв

Возможен ли кратный рост числа электромобилей в России за следующие пять лет? Опыт Китая показывает, что ДА.

В Китае на конец 2015 года проникновение электромобилей составляло 0.2% общего парка автомобилей (как сейчас в России).

По мере развития инфраструктуры рост проникновения электромобилей в Китае ускорялся:
✍️ К 2020 году оно выросло почти в 10 раз, и ещё в 4 раза к концу 2023 года.
✍️ К 2030 году доля электромобилей в Китае достигнет 31% по прогнозу Международного энергетического агентства.
✍️ А к 2035 году число электромобилей превысит число автомобилей с ДВС.

‼️ Россия по проникновению электромобилей сейчас проходит путь, который Китай проходил с 2015 по 2020 годы.

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв

Внедрение электротранспорта будет быстрее всего происходить в сфере такси.

Электротакси экономичнее:
✍️ Такси – один из высокоинтенсивных способов применения электротранспорта, где экономия от перехода с ДВС наиболее показательна.
✍️ Расчет показывает, что использование электромобилей в такси экономит до 60% на операционных расходах и до 30% на расходах с учетом амортизации авто.

Опыт перехода на электротакси:
✍️ В Китае уже есть города, перешедшие на 100 % использование электротакси (например, Тайюань с 5 млн жителей в 2016 и Шеньчжэнь с 18 млн в 2019).
✍️ Нижний Новгород – первый город в РФ, где массово используется электротакси. На сегодня электромобили составляют уже 10% городского парка такси.

+60 тыс. электротакси в ближайшие 3-5 лет:
✍️ Сейчас в России менее 0.5% всех такси электрические. Опыт Нижнего Новгорода говорит, что может стать 10%+.
✍️ Всего в России ~600 тыс. такси. Переход не менее 10% из них — это не менее 60 тыс. интенсивно используемых электромобилей. в ближайшие 3-5 лет.

Поддержка государства:
✍️ В РФ действуют программы льготного лизинга электротакси, что особенно актуально в период высоких процентных ставок.
✍️ Готовятся поправки в ФЗ "О Такси", которые могут установить нормативную долю электротакси в таксопарках регионов.

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв

Спрос на электромобилизацию создает спрос на электрозарядные станции:

1. Число электрозарядных станций (ЭЗС) растет вместе с числом электромобилей — выросло в 3 раза за 3 года:
✍️ 2022 2.4 тыс.
✍️ 2023 3.8 тыс.
✍️ 2024 7.4 тыс. на 90 тыс. электромобилей - или 12.1 э/м на 1 ЭЗС.

2. Исходя из прогноза, количество электромобилей в РФ может достигнуть 930 тыс. единиц к 2030 году => число ЭЗС вырастет с 7.4 тыс. до 93 тыс. (или в 12.5х раз) к 2030 году.
✍️В Китае, где люди как и в РФ живут в основном в многоквартирных домах, около 10 электромобилей на 1 зарядку.
✍️Такое соотношение для России с учетом прогноза роста количества электромобилей (рост до 930 тыс. шт.) дает увеличение количества зарядных станций до 93 тыс. к 2030 году (рост в 12.5х раз).

😀 @AK47pfl

Электромобили захватывают Россию. Кто построит инфраструктуру и заработает миллиарды? #аналитика #хайпердрайв #сборник

✍️ Число легковых электромобилей в России выросло в четыре раза за два года.
✍️ Рост парка электромобилей в 5-35 раз ждёт нас с вами уже в ближайшие 5 лет.
✍️ Россия по проникновению электромобилей сейчас проходит путь, который Китай проходил с 2015 по 2020 годы.
✍️ Внедрение электротранспорта будет быстрее всего происходить в сфере такси.
✍️ Спрос на электромобилизацию создает спрос на электрозарядные станции.
✍️ Китайские электромобили захватывают мировой рынок. Россия — следующая.

😀 @AK47pfl

Источники РДВ оставляют нейтрально-негативный взгляд на рынок. #тактика_на_РЦБ

За рост рынка:
✍️ Возможное начало переговоров и путь к перемирию (видимо рынок в целом продолжает расти ожиданиями окончания СВО).

Против роста рынка:
✍️ Усиление геополитических рисков и эскалации конфликта — применение новых типов вооружений и удары по ранее неприкосновенным территориям ракетами.
✍️ Отсутствие замедления инфляции (наоборот ее разгон) и рекордно низкая безработица (рынок труда не остывает) — предпосылки для повышения ставки. Источники РДВ считают, что рынок мало того, что не заложил 23% ставку, так и не видит рисков более существенного повышения.

При этом при появлении белого лебедя, переговоров и перемирия рынок может показать значительный рост.
👉 Рынок сейчас — игра с бинарным исходом в условиях высокой волатильности.

😀 @AK47pfl