Интересная может сложиться ситуация на нефтяном рынке, если у Израиля при помощи США получится добиться своих целей и сменить власть в Иране.

Все последние десятилетия нефтедобыча в Иране не росла из-за международных санкций. Из-за этих же ограничений были проблемы и с ее экспортом. Но если власть там поменяется на более приемлемую для противников Ирана, то санкции могут быть очень быстро отменены. Недавно именно так произошло в Сирии.

А если так произойдет в случае с Ираном, то туда сразу же придут западные нефтяные компании с огромными инвестициями и технологиями. Благодаря этому нефтедобыча в стране существенно вырастет (по доказанным запасам нефти Иран находится на третьем месте в мире), что затем почти неминуемо приведет к резкому снижению цен на "черное золото" на мировых рынках.

Таким образом, с одной стороны, данный военный конфликт способен краткосрочно привести к достаточно серьезному росту цен на нефть, а с другой стороны - наоборот к ощутимому падению цен на нефть в более далекой перспективе. Всё будет зависеть от хода военных действий (например, закрытие или незакрытие Ормузского пролива), продолжительности конфликта и его итогов. @marketdumki

Очевидно, что одна из главных задач Китая на ближайшие десятилетия - это бросить вызов доллару как главной резервной валюте в мире.

Учитывая размер экономики КНР, нет сомнения в том, что роль юаня будет только расти от года к году. И в какой-то момент мировая финансовая система действительно станет многополярной. @marketdumki

https://www.profinance.ru/news/2025/06/18/cgb1-glava-tsentralnogo-banka-kitaya-ozhidaet-chto-novyj-valyutnyj-poryadok-brosit-vy.html

А даже если инфляция не сильно снизится, рубль всё равно ослабнет. Причем даже больше, чем это заложено в прогнозе социально-экономического развития (в бюджете на 25-ый год это 94.3 руб за доллар).

На более длительном временном интервале курс рубля не может быть стабильным от года к году к доллару и юаню, если уровень инфляции в РФ намного выше чем в США и КНР. @marketdumki

Итак, США вступили в войну против Ирана и провели бомбардировки его ядерных объектов.

Вряд ли Иран полностью капитулирует и откажется от болезненных асимметричных ответов.

Последствия для мировой экономики и фондовых рынков могут быть очень негативные. Например, это может вылиться в рост цен на нефть, рост стоимости авиа и морских перевозок, вырастут цены на страхование перевозок и т.д.

Всё это проинфляционные факторы, которые не позволят ФРС перейти к экстренному снижению ставки и поддержки рынков. А без это рынки (SP500, европейские индексы и др) рискуют свалиться в штопор, особенно учитывая на каких вершинах они сейчас находятся.

Пока по горячим следам так видится текущая ситуация... @marketdumki

Рынок криптовалют первым на себя принял удар после фактического вступления США в войну с Ираном.

Основные монеты теряют от 3 до 10% за последние 24 часа.

Понятное дело, что и фьючерсы на основные мировые фондовые рынки откроются снижением в ночь на понедельник.

Администрация США явно выбрала выходные для бомбардировок, чтобы меньше нервировать участников рынка, пытаясь избежать масштабного обвала котировок. Но далеко не факт, что у них это получится. Геополитическая ситуация накалена до предела, и наверняка многие участники рынка захотят снизить долю рисковых активов у себя в портфеле.

Не зря я был так пессимистичен в пятницу вечером, когда написал в приватном канале "Еще больше Думок", что основные рынки и криптовалюты готовы к очень серьезному падению... @marketdumki

Упомянул в посте выше приватный канал "Еще больше Думок". Читатели спрашивают, как подписаться на него.

Вот ссылка на канал

Жду всех, кому интересно, как и что делаю на рынке, какие акции покупаю, что делаю с рублем, с криптой, индексами (российскими и западными), где и как ставлю стопы, чтобы ограничивать свои риски. Жду тех, кто готов к серьезной работе, а не к ловле мифических иксов, непрерывно усредняя лосей во всяком шлаке.

Пишу там мало, четко и по делу, без всякого инфошума по типу того, почему такой-то индекс или акция упали или выросли на 0.5% и пересказа новостной ленты, которую и так уже все видели. И да, по мере возможностей отвечаю на вопросы читателей.

Короче, welcome on board!

Цена на нефть марки Brent в моменте падает на 7.5% до 71.5$.

Несмотря на всю геополитическую напряженность вокруг Ирана, рынок очень четко отверг цену на уровне 80$ за баррель. Другими словами у рынка есть уверенность в том, что дефицита на рынке не возникнет.

Если геополитическая напряженность продолжит снижаться, то весьма вероятно, что опять на первый план выйдут разговоры о потенциальном профиците на нефтяном рынке. И, скорее всего, это приведет к дальнейшему падению цен на нефть. @marketdumki

В продолжение поста о ценах на нефть, напомню о том, на какие цифры ориентируется в своих прогнозах топ - менеджмент Роснефти.

«Мы не знаем, какие факторы геополитического характера будут воздействовать на рынок. Но какие бы они ни были, наша компания «Роснефть» в свой бизнес-план на этот год ставит 45 долларов, на следующий – 42-43. Мы не хотим зависеть от этой волатильности», - заявил на днях глава компании г-н Сечин.

Такие прогнозы говорят о том, что на нефтяном рынке действительно присутствует угроза профицита и соответственно существенного снижения цен. @marketdumki

Ставки по вкладам снижаются, а инфляция пока высокая — 9,59%. Так что стабильно дорожающее элитное жильё выглядит всё привлекательнее. После заявления главы Минфина Силуанова на ПМЭФ о перетоке инвестиций с депозитов «к Марату Хуснуллину, который тоже ждет этих денег в квартиры» и вовсе стало ясно: крупный капитал в банках не задержится. Эксперты констатируют рост элитного сегмента на 45% за год, средняя цена квадрата уже перешагнула планку в 3 млн руб. Сказываются и повышение спроса, и сокращение предложения — с рынка быстро вымываются лоты в престижных локациях с развитой инфраструктурой. Пока выбор есть: к примеру, у компании Донстрой в предложении резиденция «Татарская 35» в Замоскворечье — три башни с видами на Кремль и Дом музыки с гранд-лобби, почти 2 га приватного двора-сада, собственный велнес-центр и три ресторана на территории. Или премиальный седьмой квартал «Острова» в Мнёвниковской пойме — 15‑минутный город с природным парком и строящимся поблизости спортивным кластером. Такие активы не просто сохраняют деньги, они их стабильно преумножают.

Продолжается снижение цен на нефть, в моменте 67.2$ дают за баррель нефти марки Brent.

Трамп помирил Израиль и Иран, и разрешил Китаю покупать нефть у Ирана. До конца пока непонятно, что стоит за этой формулировкой.

А не означает ли это, что часть санкций с Ирана будет снята, и он сможет нарастить нефтедобычу и соответственно увеличить экспорт нефти? Вполне такой пункт могли обсуждать во время закулисных переговоров. Если это действительно так, то угроза профицита на рынке нефти станет куда более реальной. @marketdumki

6 июля состоится очередное заседание ОПЕК+.

Блумберг сообщает о том, что РФ может согласиться с новым увеличением добычи нефти странами картеля с августа. https://www.tgoop.com/markettwits/329655

Если такое решение действительно будет принято, то вполне можно будет ожидать того, что цены на нефть вновь отправятся тестировать отметку 60$ за баррель. И в этот раз далеко не факт, что она устоит.

В конце концов, не просто же так Роснефть закладывает в свой бизнес - план цену в 45$ за баррель на текущий год. @marketdumki

В начале июня до понижения ставки писал о том, что ЦБ находится под сильным давлением, поэтому регулятору придется начать смягчать ДКП. И если 6 июня регулятор ограничился понижением ставки всего на 100 бп до 20%, то сегодня уже зампред ЦБ допустил снижение ставки больше чем на 100 бп на ближайшем заседании 25 июля.

Судя по всему, в своей борьбе с инфляцией ЦБ больше уже не может позволить себе игнорировать риски наступления рецессии в экономике. Поэтому и произошел разворот ДКП, несмотря на то, что инфляционные ожидания не так уж сильно и снизились. @marketdumki

Достаточно четкий посыл, почему рубль едва ли может укрепиться с текущих отметок (79 руб за доллар и 11 руб за юань). @marketdumki

В прошлом году в апреле написал пост на тему того, почему курс доллара на уровне 60 руб невозможен, как это было в 2016-2017 годах.

С тех пор ничего не поменялось. Хотя нет, поменялось - расходная часть бюджета еще подросла с тех пор. А без увеличения доходов от экспорта это естественным образом оказывает понижательное давление на курс рубля. @marketdumki

В четверг в топе по дневному объему торгов на Мосбирже оказались акции ЮГК - 25.4 млрд руб.

Цена на эти акции упала более чем на 10% на новостях о судебном иске к компании со стороны Генпрокуратуры.

@marketdumki