Интересные свежие материалы по углеродным рынкам, климатическим проектам от российских экспертов:

1. «Стандарты качества и экологическая ответственность в промышленности меняют практику бизнеса», журнал Business Excellence, январь 2025 г., авторы: Елена Гордеева, Елена Мякотникова, Никита Бибиков (РУСАЛ), https://ria-stk.ru/ds/adetail.php?ID=237491

2. «Углеродные рынки как инструмент климатического финансирования», Экологический парламентский бюллетень, декабрь 2024 г., авторы: Михаил Юлкин, Елена Депова (КарбонЛаб; БерезкаГаз), https://ecoparlament.ru/aktsenty-nedeli/view/uglerodnye-rynki-kak-instrument-klimaticheskogo-finansirovaniya?fbclid=IwZXh0bgNhZW0CMTEAAR3Or8xtTRhyQ4MTixpCPOyRTv4padUUZevYo6g0CI8dkjqO4kP40llSrHE_aem_mK5Fq2FNqm3OHIrdDyRu5w

Зелёная барыня ESG

Европейские sustainability менеджеры жалуются: на сбор данных для раскрытия по ESRS требуется 375 часов (почти 11 недель, или 2,5 месяца).
И это только первичный сбор с минимальной обработкой.

Шутка ли – более 1100 показателей. Пожелаем им сил и удачи. И отметим: поиск и обработка датапойнтов – даже не первоочередной шаг в подготовке нефинансовой отчетности по CSRD и ESRS.

☝🏻 Первоочередной – оценка существенности. Причем, согласно требованиям указанных стандартов, существенности двойной.

По поводу этого процесса написан хороший гайд EFRAG.

Высказывался и GRI, хотя его традиционная компетенция – только существенность воздействий, процесс оценки которой описан в GRI 3: Material Topics.

Напомню вкратце:
Для определения существенности воздействий бизнеса нужно:

✅ понять, насколько серьезны их последствия (степень, тяжесть, scale);

✅ понять, на какие области, этапы цепочки создания стоимости распространяются их последствия (масштаб, scope);

✅ оценить их суть: понять, насколько сложно им противостоять (irremediable character в терминологии EFRAG);

✅ в части потенциальных воздействий также нужно оценить вероятность их возникновения (likelihood).

Но этот путь многие компании прошли уже не раз. А вот вторая часть существенности - финансовая - остается пока упражнением новым.
👇🏻

Финансовая существенность определяется для рисков и возможностей, связанных с устойчивым развитием (РиВ).
Они проистекают из тех же воздействий компании, а также ее зависимостей (например, от природных ресурсов).

В этом случае оценивается следующая комбинация факторов:

✅ величина (в т.ч. потенциальная) финансовых последствий от реализации РиВ (magnitude);

✅ вероятность их реализации (likelihood) – низкая, средняя, высокая (причем в трех временных горизонтах).

При оценке первой компании смотрят на то, как РиВ влияют на ее финансовое положение, денежные потоки, стоимость капитала, доходы, расходы, прибыльность.
Можно устанавливать количественные пороговые значения, ориентируясь на которые финансовая тяжесть одних РиВ признается более значимой, других – менее.

❓ Какими должны быть эти пороги?

Нет однозначного ответа. Аудиторская практика, консультанты предлагают разные подходы: например, использовать в качестве отправной точки (минимальный, нижний порог для признания существенности) уровни:
от 0,5% до 1% выручки,
5% прибыли до налогообложения.

В конечном итоге точки отсечения

А) финансовой существенности в целом,
Б) степеней финансовой существенности

будут зависеть от внутренних решений компании (тут в игру вступает много нюансов: ее размер, финансовое положение, внутренние практики и даже настроения).

Если компания полностью откажется количественно оценивать влияние РиВ на свое финансовое положение (так поступить возможно), она сможет использовать качественный подход.

Но надо помнить: в этом случае точки отсечения (пороговые значения для признания существенности), хоть и описательные, но понадобятся тоже!

❓ Как анализировать РиВ с позиции качественной оценки?

Оценивать потенциальные последствия изменений (высокий/средний/низкий диапазон значимости) в части:

✔️ репутации компании (локальный/глобальный, краткосрочный/долгосрочный репутационный ущерб, вероятность применения штрафных санкций);

✔️ операционных показателей (степень отклонения от реализации намеченных целей);

✔️ социальных показателей (кадровые метрики, уровень благополучия, здоровья персонала);

✔️ отношений с клиентами (изменения в удовлетворенности и лояльности клиентов);

✔️ экологических показателей (изменения экологической устойчивости, возникновение новых обязательств).

Таким образом, риски и возможность устойчивого развития могут быть признаны существенными с финансовой точки зрения, даже если они не пройдут количественную оценку.

#csrd #esrs

⚡️В конце декабря 2024 года вышел сборник «Цели устойчивого развития в Российской Федерации»

Это единственная ежегодная государственная публикация, посвященная ЦУР в нашей стране, которую готовят в Росстате.

Общая ссылка на все публикации: https://rosstat.gov.ru/sdg/report

Зелёная барыня ESG

Президент Казахстана Касым-Жомарт Токаев принял участие в саммите «Неделя устойчивого развития Абу-Даби», который собрал лидеров и экспертов для обсуждения глобальных вызовов устойчивого развития

✔️В своей речи он отметил, что в настоящее время мир сталкивается с рядом критически важных проблем, таких как изменение климата, опустынивание, утрата биоразнообразия, нехватка воды и продовольственная безопасность. Эти вызовы усугубляются геополитической напряженностью и нарушением глобальных цепочек поставок.
✔️Токаев подчеркнул, что Казахстан готов решать эти проблемы через амбициозную стратегию Казахстана, основанную на трех ключевых направлениях – цифровизации и искусственном интеллекте, крупных инфраструктурных проектах и ядерной энергетике.
✔️Ускоряющееся потепление может угрожать экосистемам, условиям жизни и продовольственной безопасности, что требует срочных климатических адаптационных стратегий. Регион также сильно зависит от трансграничных рек. Поэтому крайне необходимо создать системы раннего предупреждения и улучшить управление водными и земельными ресурсами. Для этого нужно инвестировать в водосберегающие технологии, модернизировать ирригационные системы, заключить эффективные соглашения об управлении водными ресурсами, а также использовать искусственный интеллект, спутниковый мониторинг и другие цифровые инструменты.
✔️Решение глобальных проблем может обеспечить целостная система, построенная на трех важнейших принципах. Первое — обеспечение «зеленого» финансирования, которое должно стать значительно более доступным. Второе — расширение международного сотрудничества в области передачи технологий, технической поддержки и научных исследований. Солнечная энергия, умное сельское хозяйство, улавливание углерода и климатические технологии на основе искусственного интеллекта предлагают широкий спектр инновационных решений. Третье — это синергетическое взаимодействие климатических приоритетов, экономического развития и искусственного интеллекта, что может к 2030 году составить более 16% мирового ВВП. Это подчеркивает важность гибкого и индивидуального подхода к поддержке различных целей государств в области устойчивого развития.

Подробнее.

Зелёная барыня ESG

⚡️🎓 Итоги Школы молодых ученых «Роль возобновляемой энергетики при переходе к углерод-нейтральной экономике»

Собираем и сохраняем сливки декабря '24

👉🏼 10+ докладов ведущих учёных
Взять хотя бы доклад 'Перспективы развития мировой энергетики до 2050 г. – роль ВИЭ' Вячеслава Александрович Кулагина, заведующего Отделом исследования энергетического комплекса мира и России Института энергетических исследований РАН (ИНЭИ РАН).

👉🏼 30+ докладов молодых учёных
Начните, например, с доклада 'Принципы развития системы ценообразования на выбросы парниковых газов в России с учетом международного опыта' Нины Скубачевской (ИНП РАН)
или
с 'Экономических последствий декарбонизации энергетики' от Руслана Аликина (ИНЭИ РАН)

📖 Но зачем по верхам, если можно насладиться
всем многообразием исследований под одной обложкой?!

#ИНЭИ_РАН

👨‍🎓DIFC представила стратегию декарбонизации с целью достижения нулевых выбросов к 2045 году

Дубайский международный финансовый центр (DIFC) на недавнем Форуме по устойчивому развитию будущего представил амбициозную стратегию декарбонизации, целью которой является достижение нулевых выбросов углерода к 2045 году.

Эта стратегия на 5 лет опережает национальные обязательства ОАЭ по достижению цели Net Zero 2050, подчеркивая роль DIFC как регионального лидера в области экологии и ответственного финансирования.

Стратегия декарбонизации DIFC включает долгосрочные инициативы:
- Одним из ключевых проектов является развитие зеленого финансирования и ускорение внедрения климатических технологий.

- DIFC также обязуется сократить выбросы углерода в своих операциях, строительстве и цепочках поставок.

Центр играет ключевую роль на быстрорастущем рынке устойчивого финансирования ОАЭ, который отличается рекордным уровнем выпуска "зеленых", социальных и связанных с устойчивостью облигаций.

В 2023 году в регионе MENA было выпущено облигаций на сумму $24 млрд, при этом Эмираты выделились рекордным объемом в $10,7 млрд — на 170% больше, чем в 2022 году, что составляет почти половину от общего объема.

Также DIFC выпустил свой первый отчет «Building a Sustainable Future: DIFC's Path to Impact», в котором подробно изложены достижения Центра в снижении климатических рисков и дорожная карта по реализации стратегии декарбонизации.

Центр активно развивает проект Sustainable Finance Catalyst, представленный на COP28. Он направлен на масштабирование устойчивых финансовых потоков до $100 млрд к 2030 году, а также на поддержку стартапов и инноваций в области устойчивой экономики.

Эти усилия не только поддерживают цели ОАЭ по достижению нулевых выбросов, но и задают новые стандарты для финансовых центров по всему миру.

Инициатива DIFC по устойчивому развитию открывает новые возможности для рынка недвижимости:
- Зеленое строительство и устойчивые проекты становятся важными приоритетами для застройщиков и инвесторов.

- Развитие зеленого финансирования и устойчивых облигаций создает новые источники капитала для недвижимости, в том числе для проектов, соответствующих стандартам ESG.

- Внедрение климатических технологий и инноваций в области устойчивого строительства и управления энергией становится важным фактором для будущих инвестиций.

Стратегия декарбонизации DIFC и его активная роль в мировых усилиях по устойчивому развитию подчеркивают амбициозные цели Дубая в области экологии, ответственного финансирования и привлечения инвесторов🌲🌲🌲

Ранее я уже писал о мангровых лесах и их огромном значении для нашей планеты.

Мангровые леса распределены по всему миру неравномерно, большая часть из них находится в Южной и Юго-Восточной Азии. Остальные в основном встречаются в Южной Америке, Западной и Центральной Африке, Северной и Центральной Америке и Океании.

С региональной точки зрения на Азию приходится почти половина мангровых зарослей всего мира.

Мангровые леса отлично сохраняют углерод. По всему миру они хранят более 6,23 гигатонн углерода. Это важно, поскольку помогает смягчить последствия изменения климата. Многие страны в своих планах по сокращению выбросов углекислого газа учитывают такую способность мангровых лесов.

❗А сейчас Китай начал строить первый национальный банк мангровых растений.

Подробнее в следующем посте ⬇

#Китай

В Индии внедряют биогазовые установки для переработки рисовой соломы

Проблема утилизации рисовой соломы по-прежнему остается актуальной для сельхозпроизводителей не только в России, но и во всем мире

https://agriecomission.com/news/v-indii-vnedryaut-biogazovye-ustanovki-dlya-pererabotki-risovoi-solomy

МГУ приглашает учащихся 8-11 классов принять участие в международной зимней почвенно-экологической школе выходного дня "Carbon.MSU"
#образование
#чашниково

📃 Центральные банки стран БРИКС провели мониторинг стандартов раскрытия информации об устойчивом развитии, которые они используют, и выпустили совместный доклад. 

❓ Каковы цели раскрытия нефинансовых данных, с точки зрения стран БРИКС?

🇧🇷 Бразилия – соответствие мировым стандартам и устранение последствий изменения климата.

🇨🇳 Китай – создание единой национальной системы раскрытия информации в области устойчивого развития, повышение качества отчетности.

🇪🇬 Египет – рост качества управления рисками и прозрачности.

🇷🇺 Россия – повышение доверия заинтересованных сторон, поддержка перехода к низкоуглеродной экономике.

🇮🇳 Индия – привлечение внимания к социальным и экологическим последствиям изменения климата.

Ну, и едины все в одном: развитие ESG-отчетности также необходимо для привлечения дополнительных, ответственных, инвестиций.

❓ Как в БРИКС используются международныестандарты?

Все страны БРИКС планируют использовать или изучить стандарты МСФО IFRS Sustainability в рамках развития отчетности корпоративного и финансового секторов. Вместе с тем существует консенсус: их внедрение – существенный вызов. Поэтому текущий приоритет – гармонизация международных стандартов и собственных локальных особенностей.

Обзор того, какие международные стандарты используют страны БРИКС сейчас, – на картинке в комментарии.

❓ Есть ли у стран БРИКС общие планы по развитию отчетности?

Большинство стран намерены развивать регулирование и стремиться к сопоставимости применяемых стандартов.

Также в политически выверенных формулировках подчеркивается, что повысить доверие к ESG-отчетности, ее сопоставимость может сближение национальных требований к верификации данных. С этим согласны все страны БРИКС (пока требования по независимому заверению отчетности есть только в Бразилии и Индии).

Тем же целям будет способствовать ввод требований к публикации нефинансовых отчетов в формате открытых данных (машиночитаемый формат, например, XBRL). Есть даже предложение по развитию централизованной инфраструктуры по сбору и обработке ESG-информации (поддерживает большинство стран).

❗️ Фокус на цифровизации и технологиях

Страны БРИКС предложили включить тему «цифровизация и технологии» в систему отчетности об устойчивом развитии в качестве обязательной.
Этот шаг позволит государствам и компаниям подчеркнуть важность инновационного развития как драйвера устойчивой экономики, системно управлять ESG рисками и возможностями, стать более прозрачными в вопросах инвестиций в новые технологии.

Предполагается, что конкретные данные, которые можно раскрывать по этой теме, должны быть связаны с вопросами технологической зрелости, инновациями, цифровизацией для достижения целей устойчивого развития и могут быть разбиты на блоки E, S и G (приведены на инфографике в комментарии).

Например:
- расходы на НИОКР в области низкоуглеродныхтехнологий (E);

- использование цифровых инструментов для повышения ресурсоэффективности (E);

- образовательные программы для персонала в области цифровой экономики (S);

- меры по преодолению цифрового разрыва (S);

- наличие у компании стратегии цифрового развития (G);

- доля расходов на НИОКР от чистой прибыли (G) и др.