Рецессии в США (данные NBER):
● По данным Национального бюро экономических исследований (NBER), с 1900 года в США насчитывается 24 периода рецессии.
● Средняя продолжительность рецессии составляет 432 календ. дня (1.2 года), возникают рецессии в среднем каждые 1468 календ. дня (приблизительно каждые 4 года).
● Февраль — самый частый месяц наступления рецессии; апрель — месяц, в котором чаще всего рецессия заканчивалась.
● С момента предыдущей рецессии прошло 1666 календ. дней (4.6 лет).
#recession
● По данным Национального бюро экономических исследований (NBER), с 1900 года в США насчитывается 24 периода рецессии.
● Средняя продолжительность рецессии составляет 432 календ. дня (1.2 года), возникают рецессии в среднем каждые 1468 календ. дня (приблизительно каждые 4 года).
● Февраль — самый частый месяц наступления рецессии; апрель — месяц, в котором чаще всего рецессия заканчивалась.
● С момента предыдущей рецессии прошло 1666 календ. дней (4.6 лет).
#recession
IMOEX (данные с 2004):
● С 19 по 21 ноября IMOEX сформировал 3 черные свечи подряд. Сегодня IMOEX открылся с гэпом вверх на +1.91%.
● За 20 лет было всего 10 кейсов, включая сегодня, когда:
1. торговая сессия открылась с гэпом вверх в диапазоне [+1%,+2%];
2. предыд. 3 свечи являются черными.
● Такая комбинация встречалась лишь в 2020, 2021 и 2022 годах.
#IMOEX
● С 19 по 21 ноября IMOEX сформировал 3 черные свечи подряд. Сегодня IMOEX открылся с гэпом вверх на +1.91%.
● За 20 лет было всего 10 кейсов, включая сегодня, когда:
1. торговая сессия открылась с гэпом вверх в диапазоне [+1%,+2%];
2. предыд. 3 свечи являются черными.
● Такая комбинация встречалась лишь в 2020, 2021 и 2022 годах.
#IMOEX
Про золото:
Статистика сработала: от закрытия Пн 18-го ноября по закрытие Пт 22-го ноября фьючерс на золото GC1! прибавил +$102.
headlines Q.
#GOLD
Статистика сработала: от закрытия Пн 18-го ноября по закрытие Пт 22-го ноября фьючерс на золото GC1! прибавил +$102.
headlines Q.
#GOLD
IMOEX (кейсы, 1/3):
В 2020 году было 4 кейса комбинации: 3 случая пришлись на период падения IMOEX из-за COVID кризиса, с максимума 20-го января по минимум 19 марта снижение составило -35.73%; еще один случай был в мае.
headlines Q.
#IMOEX
В 2020 году было 4 кейса комбинации: 3 случая пришлись на период падения IMOEX из-за COVID кризиса, с максимума 20-го января по минимум 19 марта снижение составило -35.73%; еще один случай был в мае.
headlines Q.
#IMOEX
IMOEX (кейсы, 2/3):
Следующие 4 кейса комбинации пришлись на конец 2021 и начало 2022 г.
headlines Q.
#IMOEX
Следующие 4 кейса комбинации пришлись на конец 2021 и начало 2022 г.
headlines Q.
#IMOEX
IMOEX (кейсы, 3/3):
● Предыдущий кейс комбинации встречался в октябре 2022 г. Через 5 торговых дней (10 октября) IMOEX открылся с гэпом вниз на -8.28%, данный гэп полностью закрылся через 2 торговых дня.
● С того момента начался бычий рынок, с минимума 10-го октября 2022 по максимум 20-го мая 2024 IMOEX вырос на +98.4%.
headlines Q.
#IMOEX
● Предыдущий кейс комбинации встречался в октябре 2022 г. Через 5 торговых дней (10 октября) IMOEX открылся с гэпом вниз на -8.28%, данный гэп полностью закрылся через 2 торговых дня.
● С того момента начался бычий рынок, с минимума 10-го октября 2022 по максимум 20-го мая 2024 IMOEX вырос на +98.4%.
headlines Q.
#IMOEX
Фьючерс на доллар/рубль Si1! (данные с 2006 года):
● В пятницу Si1! обновил максимум с октября 2023 года. Следующая комбинация встречается с частотой 0.4 раза в год:
1. Si1! обновил максимум более чем за 13 месяцев (не меньше);
2. % изм. в день обновления максимума находилось в диапазоне [+1%,+2%] (в Пт Si1! прибавил +1.98%, это сильнейший однодневный рост с августа).
3. тело свечи > 90% от размера всей свечи.
● После комбинации Si1! показывает отрицательную динамику в первые 3 торговых дня, после чего рост восстанавливается.
headlines Q.
#USDRUB
● В пятницу Si1! обновил максимум с октября 2023 года. Следующая комбинация встречается с частотой 0.4 раза в год:
1. Si1! обновил максимум более чем за 13 месяцев (не меньше);
2. % изм. в день обновления максимума находилось в диапазоне [+1%,+2%] (в Пт Si1! прибавил +1.98%, это сильнейший однодневный рост с августа).
3. тело свечи > 90% от размера всей свечи.
● После комбинации Si1! показывает отрицательную динамику в первые 3 торговых дня, после чего рост восстанавливается.
headlines Q.
#USDRUB
Используй Количественный анализ от группы headlines. Мы ежедневно отслеживаем интересные кейсы на разных инструментах: акции РФ, FOREX, акции США, индексы, золото, серебро, нефть, природный газ, крипта.
К примеру, в пн 18-го ноября в золоте сформировался сигнал, на который мы обратили внимание. В результате золото выросло более чем на +$100.
Подписаться можно тут: https://www.tgoop.com/headlines_QUANTS_bot
К примеру, в пн 18-го ноября в золоте сформировался сигнал, на который мы обратили внимание. В результате золото выросло более чем на +$100.
Подписаться можно тут: https://www.tgoop.com/headlines_QUANTS_bot
IMOEX (данные с 2004 года):
● Вчера на вечерней сессии индекс Мосбиржи (IMOEX2) обновил минимум от 03.09.2024. На уровнях ниже минимума начала сентября индекс Мосбиржи в последний раз находился в мае 2023 года.
● MOEX2 – значения индекса МосБиржи за весь торговый день, включая дополнительные сессии.
● На графике отмечены случаи, когда IMOEX обновлял* минимум за 19 месяцев (не меньше). Такие случаи были в 2008, 2012, 2014, а также в 2020 и 2022 годах.
headlines Q.
* мы рассматриваем только ПЕРВЫЕ обновления минимумов. В том случае если на след. день минимум снова обновляется, то данное обновление НЕ учитывается. После первого дня обновления минимума мы не рассматриваем данный сигнал в течение след. 20 торговых дней.
#IMOEX
● Вчера на вечерней сессии индекс Мосбиржи (IMOEX2) обновил минимум от 03.09.2024. На уровнях ниже минимума начала сентября индекс Мосбиржи в последний раз находился в мае 2023 года.
● MOEX2 – значения индекса МосБиржи за весь торговый день, включая дополнительные сессии.
● На графике отмечены случаи, когда IMOEX обновлял* минимум за 19 месяцев (не меньше). Такие случаи были в 2008, 2012, 2014, а также в 2020 и 2022 годах.
headlines Q.
* мы рассматриваем только ПЕРВЫЕ обновления минимумов. В том случае если на след. день минимум снова обновляется, то данное обновление НЕ учитывается. После первого дня обновления минимума мы не рассматриваем данный сигнал в течение след. 20 торговых дней.
#IMOEX
IMOEX (данные с 2004):
● IMOEX 6 торговых сессий подряд закрывается ниже уровней открытия торгов.
● За 20 лет было 25 подобный серий снижения, т.е. сигнал встречается с частотой 1.25 раз в год. В 8-ми из них IMOEX снижался на 7-ой торговый день (в 32% случаях).
● Соответственно в 68% случаях IMOEX показывал рост на 7-ой торговый день. В последний раз сигнал "6 черных свечей подряд" наблюдался 03.09.24.
headlines Q.
#IMOEX
● IMOEX 6 торговых сессий подряд закрывается ниже уровней открытия торгов.
● За 20 лет было 25 подобный серий снижения, т.е. сигнал встречается с частотой 1.25 раз в год. В 8-ми из них IMOEX снижался на 7-ой торговый день (в 32% случаях).
● Соответственно в 68% случаях IMOEX показывал рост на 7-ой торговый день. В последний раз сигнал "6 черных свечей подряд" наблюдался 03.09.24.
headlines Q.
#IMOEX
Фьючерс на доллар/рубль Si1! (данные с 2008 года):
На данный момент YTD результат Si1! равен +17%, максимальный рост в текущем году составил +21%, а минимальное снижение -11%.
headlines Q.
#USDRUB
На данный момент YTD результат Si1! равен +17%, максимальный рост в текущем году составил +21%, а минимальное снижение -11%.
headlines Q.
#USDRUB
IMOEX (данные с 2004):
● В Ср 27.11.24, как и в случае последнего кейса от 03.09.24, 68%-ая вероятность роста сработала.
● В сентябре IMOEX в течение трех недель после сигнала вырос на +13.95%. В случае повторения сценария IMOEX может достичь отметок 2765 пунктов к 18-ому декабрю.
headlines Q.
#IMOEX
● В Ср 27.11.24, как и в случае последнего кейса от 03.09.24, 68%-ая вероятность роста сработала.
● В сентябре IMOEX в течение трех недель после сигнала вырос на +13.95%. В случае повторения сценария IMOEX может достичь отметок 2765 пунктов к 18-ому декабрю.
headlines Q.
#IMOEX
Сегодня у вас есть возможность приобрести подписку за половину стоимости на закрытые каналы команды headlines с эксклюзивной аналитикой по рынкам
📐 TA EXTRA - технический анализ по проработанной методике трейдеров из headlines. Публикуем порядка 50 графиков в день.
✏️ QUANTS EXTRA - подробная статистика по российским акциям, валютам, мировым индексам, криптовалютам и др.
🏦 ФРС/FX EXTRA - оперативное покрытие всего, что связано с ФРС, FX и рынком акций США .
🐂 SENTIMENT & POSITIONING - уникальная аналитика рыночных настроений и позиционирования.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
📖Нассим Талеб:
«В сентябре 2006 г. фонд "Амарант", названный по иронии судьбы в честь цветка-бессмертника, вынужден был закрыться, потеряв около $7 млрд. за несколько дней — самая внушительная потеря в трейдерской практике (еще одна ирония судьбы: я делил офис с их трейдерами).
За несколько дней до катастрофы компания публично заявила, что инвесторам не следует беспокоиться, т.к. у них работает 12 риск-менеджеров (т.е. людей, которые используют модели прошлого для предсказания вероятных повторений подобного события).
Найми они 112 риск-менеджеров, разницы бы не было: фонд все равно бы лопнул. Понятно, что нельзя "наштамповать" больше информации, чем предоставляет прошлое: если купить 100 экземпляров "Нью-Йорк таймс", это вряд ли прояснит вам картину будущего. Мы попросту не знаем, сколько информации содержит прошлое.»
источник: «Черный лебедь»
#книги
«В сентябре 2006 г. фонд "Амарант", названный по иронии судьбы в честь цветка-бессмертника, вынужден был закрыться, потеряв около $7 млрд. за несколько дней — самая внушительная потеря в трейдерской практике (еще одна ирония судьбы: я делил офис с их трейдерами).
За несколько дней до катастрофы компания публично заявила, что инвесторам не следует беспокоиться, т.к. у них работает 12 риск-менеджеров (т.е. людей, которые используют модели прошлого для предсказания вероятных повторений подобного события).
Найми они 112 риск-менеджеров, разницы бы не было: фонд все равно бы лопнул. Понятно, что нельзя "наштамповать" больше информации, чем предоставляет прошлое: если купить 100 экземпляров "Нью-Йорк таймс", это вряд ли прояснит вам картину будущего. Мы попросту не знаем, сколько информации содержит прошлое.»
источник: «Черный лебедь»
#книги
Про Si1!, фьючерс на доллар/рубль:
Статистика не сработала: в среднем Si1! после комбинации снижается 3 торговых дня, однако в этот раз снижения не последовало.
headlines Q.
#USDRUB
Статистика не сработала: в среднем Si1! после комбинации снижается 3 торговых дня, однако в этот раз снижения не последовало.
headlines Q.
#USDRUB
ВШЭ (диагностирование ликвидности, 1/2):
● Одним из важных составляющих проведения фундаментального анализа на рынке финансовых активов является рассмотрение такого понятия как отдельная (идиосинкратическая) ликвидность финансового актива и анализ совокупной ликвидности рынка, являющегося местом обращения данного финансового актива.
● Мониторинг ликвидности рынка акций РФ (методология):
Состояние ликвидности оценивается по трем измерениям – торговые издержки, торговая активность и эластичность, которые аппроксимируются показателями ликвидности – спред лучших цен на покупку и продажу, объем торгов и модифицированный показатель AMIVEST (с 10.2015 – коэффициент ликвидности HUI & HEUBEL, или HH) соответственно.
Продолжение следует.
fmlab.hse.ru
● Одним из важных составляющих проведения фундаментального анализа на рынке финансовых активов является рассмотрение такого понятия как отдельная (идиосинкратическая) ликвидность финансового актива и анализ совокупной ликвидности рынка, являющегося местом обращения данного финансового актива.
● Мониторинг ликвидности рынка акций РФ (методология):
Состояние ликвидности оценивается по трем измерениям – торговые издержки, торговая активность и эластичность, которые аппроксимируются показателями ликвидности – спред лучших цен на покупку и продажу, объем торгов и модифицированный показатель AMIVEST (с 10.2015 – коэффициент ликвидности HUI & HEUBEL, или HH) соответственно.
Продолжение следует.
fmlab.hse.ru
ВШЭ (диагностирование ликвидности, 2/2):
● В таблице представлена статистика по ликвидности акций на индивидуальном уровне.
● По наиболее ликвидным акциям на полугодичном интервале 04.2024 – 09.2024:
1. Акции, присутствующие хотя бы один раз в списке 5 наиболее ликвидных акций одновременно по трем измерениям ликвидности (выделены в таблице красным фоном): -
2. Акции, присутствующие не менее 5-6 месяцев в списке 5 наиболее ликвидных акций по какому-либо одному измерению ликвидности (выделены в таблице красным шрифтом): SBER, SBERP (торговые издержки), AFKS, AFLT (торговая активность), VTBR (эластичность).
● По наименее ликвидным акциям на полугодичном интервале 04.2024 – 09.2024:
1. Акции, присутствующие хотя бы один раз в списке 5 наименее ликвидных акций одновременно по трем измерениям ликвидности (выделены в таблице синим фоном): CBOM, MSNG, UPRO.
2. Акции, присутствующие не менее 5-6 месяцев в списке 5 наименее ликвидных акций по какому-либо одному измерению ликвидности (выделены в таблице синим шрифтом): MSNG (торговые издержки), - (торговая активность), CBOM, UPRO (эластичность).
fmlab.hse.ru
● В таблице представлена статистика по ликвидности акций на индивидуальном уровне.
● По наиболее ликвидным акциям на полугодичном интервале 04.2024 – 09.2024:
1. Акции, присутствующие хотя бы один раз в списке 5 наиболее ликвидных акций одновременно по трем измерениям ликвидности (выделены в таблице красным фоном): -
2. Акции, присутствующие не менее 5-6 месяцев в списке 5 наиболее ликвидных акций по какому-либо одному измерению ликвидности (выделены в таблице красным шрифтом): SBER, SBERP (торговые издержки), AFKS, AFLT (торговая активность), VTBR (эластичность).
● По наименее ликвидным акциям на полугодичном интервале 04.2024 – 09.2024:
1. Акции, присутствующие хотя бы один раз в списке 5 наименее ликвидных акций одновременно по трем измерениям ликвидности (выделены в таблице синим фоном): CBOM, MSNG, UPRO.
2. Акции, присутствующие не менее 5-6 месяцев в списке 5 наименее ликвидных акций по какому-либо одному измерению ликвидности (выделены в таблице синим шрифтом): MSNG (торговые издержки), - (торговая активность), CBOM, UPRO (эластичность).
fmlab.hse.ru
IMOEX (в декабре):
● Статистика за 20 лет показывает, что в среднем IMOEX растет на +1.5% в декабре.
● В 60% случаев IMOEX завершает декабрь в плюсе.
● Но в последние 3 года в декабре IMOEX показывал отрицательный результат.
headlines Q.
#IMOEX
● Статистика за 20 лет показывает, что в среднем IMOEX растет на +1.5% в декабре.
● В 60% случаев IMOEX завершает декабрь в плюсе.
● Но в последние 3 года в декабре IMOEX показывал отрицательный результат.
headlines Q.
#IMOEX
Фьючерс на доллар/рубль Si1! (данные с 2006 года):
● В ноябре Si1! вырос на +9.66%. Это четвертый случай, когда:
1. за месяц рост фьючерса на пару доллар/рубль превысил порог +9%;
2. как минимум 3 предыдущих месяца Si1! показывал рост.
● Предыдущие случаи наблюдались в 2008, 2014 и 2023 годах (на графике [1], [2] и [3] соответственно). В дальнейшем Si1! обычно продолжает рост в следующие 1-3 месяца.
headlines Q.
#USDRUB
● В ноябре Si1! вырос на +9.66%. Это четвертый случай, когда:
1. за месяц рост фьючерса на пару доллар/рубль превысил порог +9%;
2. как минимум 3 предыдущих месяца Si1! показывал рост.
● Предыдущие случаи наблюдались в 2008, 2014 и 2023 годах (на графике [1], [2] и [3] соответственно). В дальнейшем Si1! обычно продолжает рост в следующие 1-3 месяца.
headlines Q.
#USDRUB
Золото (фьючерс GC1!, биржа COMEX):
● Практически ровно год назад GC1! обновил исторический максимум от августа 2020 года. Статистика обновлений all-time high (ATH) уровней указывала на продолжение роста в краткосрочной (до 1-го месяца), среднесрочной (3-6 месяцев) и долгосрочной (6-12 месяцев) перспективе.
● Разбор кейса показывает, что на горизонте до трех месяцев (на графике затененная область) после обновления ATH GC1! находился в широком ($150-$165) боковом диапазоне, прежде чем началось бычье ралли. От минимума 13.12.23 до максимума 30.10.24 GC1! вырос на +40.94% (или $813.9).
headlines Q.
#GOLD
● Практически ровно год назад GC1! обновил исторический максимум от августа 2020 года. Статистика обновлений all-time high (ATH) уровней указывала на продолжение роста в краткосрочной (до 1-го месяца), среднесрочной (3-6 месяцев) и долгосрочной (6-12 месяцев) перспективе.
● Разбор кейса показывает, что на горизонте до трех месяцев (на графике затененная область) после обновления ATH GC1! находился в широком ($150-$165) боковом диапазоне, прежде чем началось бычье ралли. От минимума 13.12.23 до максимума 30.10.24 GC1! вырос на +40.94% (или $813.9).
headlines Q.
#GOLD