Chief Innovation Channel

Венчурная Евразия_Итоги 2024.pdf

2.3 MB

#Аналитика

IPO, инвестиции в технологии, M&A и корпоративные инновации – итоги 2024 и прогноз на 2025 в ежегодном исследовании от Dsight

📊 IPO и pre-IPO

В 2024 году рынок pre-IPO в России превысил 3,8 млрд руб., что составило 22% от всего венчурного рынка. Это подтверждает тренд на подготовку компаний к выходу на публичные рынки. Порядка 14 компаний провели IPO, из них 8 – технологические. Общий объем IPO превысил 80 млрд руб., что в два раза больше, чем в 2023 году. В 2025 году ожидается еще больше IPO за счет активного роста pre-IPO сделок.

💰 Инвестиции в технологические компании в России

Объем венчурных инвестиций в 2024 году достиг $177 млн, что на 108% больше, чем в 2023 году. Средний чек сделки увеличился более чем в два раза, что говорит о восстановлении доверия к рынку. Снижение ключевой ставки может стать триггером для нового роста IPO.

📈 Корпоративные инновации
Корпорации продолжают инвестировать в технологические стартапы, особенно в AI, B2B Software и Cybersecurity. В 2025 году прогнозируется рост инвестиций в IT и безопасность, так как компании стремятся к технологической независимости.

🤝 M&A и консолидация рынка

В 2024 году произошло 86 сделок по поглощению технологических компаний, что в 3 раза больше, чем в 2022 году.

Тренд на технологические M&A – ПО и AI в центре внимания. Самый активный сектор – B2B Software, на него приходится большая часть сделок. Компании активно инвестируют в ПО и AI-решения, чтобы повысить технологическую независимость. В 2025 году ожидается больше стратегических партнерств и точечных покупок, чем массовых поглощений.

Высокая долговая нагрузка и ключевая ставка – барьеры для сделок. Рост M&A в 2024 году происходил на фоне высокой стоимости заемного капитала. Снижение ставки может дать новый импульс рынку, но пока многие компании ограничены в доступе к финансированию.

Крупные компании используют M&A как способ удержания позиций и развития инноваций. Это сужает возможности для независимого роста стартапов/технологичных компаний – тем, кто хочет избежать поглощения, придется быстрее выходить на прибыльность или искать альтернативные стратегии масштабирования.

Главный вопрос на 2025 год: продолжится ли бурный рост M&A или рынок возьмет паузу? Наша команда точно будет следить за данным направлением 👀

Please open Telegram to view this post

VIEW IN TELEGRAM

www.tgoop.com/chiefinnovationchannel/1318

185 viewsFeb 24 at 13:04

#Аналитика

IPO, инвестиции в технологии, M&A и корпоративные инновации – итоги 2024 и прогноз на 2025 в ежегодном исследовании от Dsight

📊 IPO и pre-IPO

В 2024 году рынок pre-IPO в России превысил 3,8 млрд руб., что составило 22% от всего венчурного рынка. Это подтверждает тренд на подготовку компаний к выходу на публичные рынки. Порядка 14 компаний провели IPO, из них 8 – технологические. Общий объем IPO превысил 80 млрд руб., что в два раза больше, чем в 2023 году. В 2025 году ожидается еще больше IPO за счет активного роста pre-IPO сделок.

💰 Инвестиции в технологические компании в России

Объем венчурных инвестиций в 2024 году достиг $177 млн, что на 108% больше, чем в 2023 году. Средний чек сделки увеличился более чем в два раза, что говорит о восстановлении доверия к рынку. Снижение ключевой ставки может стать триггером для нового роста IPO.

📈 Корпоративные инновации
Корпорации продолжают инвестировать в технологические стартапы, особенно в AI, B2B Software и Cybersecurity. В 2025 году прогнозируется рост инвестиций в IT и безопасность, так как компании стремятся к технологической независимости.

🤝 M&A и консолидация рынка

В 2024 году произошло 86 сделок по поглощению технологических компаний, что в 3 раза больше, чем в 2022 году.

Тренд на технологические M&A – ПО и AI в центре внимания. Самый активный сектор – B2B Software, на него приходится большая часть сделок. Компании активно инвестируют в ПО и AI-решения, чтобы повысить технологическую независимость. В 2025 году ожидается больше стратегических партнерств и точечных покупок, чем массовых поглощений.

Высокая долговая нагрузка и ключевая ставка – барьеры для сделок. Рост M&A в 2024 году происходил на фоне высокой стоимости заемного капитала. Снижение ставки может дать новый импульс рынку, но пока многие компании ограничены в доступе к финансированию.

Крупные компании используют M&A как способ удержания позиций и развития инноваций. Это сужает возможности для независимого роста стартапов/технологичных компаний – тем, кто хочет избежать поглощения, придется быстрее выходить на прибыльность или искать альтернативные стратегии масштабирования.

Главный вопрос на 2025 год: продолжится ли бурный рост M&A или рынок возьмет паузу? Наша команда точно будет следить за данным направлением 👀